問(wèn)題一：內(nèi)地投資者不成熟

　　不能否認(rèn)的是，在購(gòu)買(mǎi)理財(cái)產(chǎn)品虧損的客戶中，多數(shù)投資者都是因?yàn)樘�輕率。對(duì)于銀行理財(cái)產(chǎn)品投資，相當(dāng)一部分投資者水平還是在一個(gè)很低的層面上，不少人并沒(méi)有仔細(xì)閱讀說(shuō)明書(shū)，或主觀上認(rèn)為產(chǎn)品保本。

　　再加上現(xiàn)在內(nèi)地投資品種比較少，很多人對(duì)于一些高風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)品缺乏了解，如掛鉤指數(shù)、外匯互換等，絕大多數(shù)投資者并不了解，只是抱著“外來(lái)和尚會(huì)念經(jīng)”的心態(tài)輕信了那些被夸大的宣傳。

　　問(wèn)題二：外資行跑馬圈地太心急

　　另外一方面，一些外資銀行在進(jìn)入理財(cái)市場(chǎng)的過(guò)程中急于跑馬圈地，導(dǎo)致部分理財(cái)產(chǎn)品設(shè)計(jì)和內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制存在缺陷，也是導(dǎo)致外資理財(cái)糾紛頻發(fā)的一個(gè)重要原因。中央財(cái)經(jīng)大學(xué)中國(guó)銀行業(yè)研究中心主任郭田勇表示，銀行在發(fā)行理財(cái)產(chǎn)品的時(shí)候，應(yīng)該有一套完整的風(fēng)險(xiǎn)控制體系，而一些外資銀行在進(jìn)入中國(guó)市場(chǎng)之后急于占領(lǐng)市場(chǎng)份額，一些存在缺陷的理財(cái)產(chǎn)品也被推向市場(chǎng)。

　　“以前是外資銀行在這幾年發(fā)展太快，不停開(kāi)分行、支行，不停把業(yè)務(wù)加進(jìn)去，所以你沒(méi)有辦法把內(nèi)功練好�！睎|亞銀行(中國(guó))有限公司副行長(zhǎng)林志民年初在出席2008年度觀察家年會(huì)就反思稱(chēng)，外資行擴(kuò)張?zhí)�快沒(méi)有練好內(nèi)功。

　　問(wèn)題三：監(jiān)管不到位

　　在理財(cái)產(chǎn)品出現(xiàn)糾紛時(shí)，除了與銀行理論外，投資者往往陷入投訴無(wú)門(mén)的境地。

　　對(duì)于境內(nèi)投資者起訴外資銀行這一現(xiàn)象，北京大學(xué)中國(guó)金融研究中心副主任呂隨啟表示，這反映出投資者對(duì)外資銀行期望值過(guò)高，進(jìn)而導(dǎo)致極度失望。他同時(shí)提出，目前的監(jiān)管制度框架還不足以保證客戶的權(quán)益，因此如果沒(méi)有足夠的風(fēng)險(xiǎn)承受能力，客戶最好不要碰理財(cái)產(chǎn)品。

　　另一位業(yè)內(nèi)人士表示，監(jiān)管機(jī)構(gòu)對(duì)產(chǎn)品的監(jiān)管較為滯后直接致使外資銀行鋌而走險(xiǎn)。據(jù)他了解，個(gè)別銀行產(chǎn)品運(yùn)行中已經(jīng)出現(xiàn)投資標(biāo)的不明確、信息披露不及時(shí)以及銀行變相圈錢(qián)攬儲(chǔ)等行為，個(gè)別銀行已經(jīng)出現(xiàn)道德風(fēng)險(xiǎn)。

　　對(duì)于投資者維權(quán)一事，著名維權(quán)律師宋一欣認(rèn)為，在這類(lèi)案件中，客戶維權(quán)需要收集大量證據(jù)，有些證據(jù)(銀行投資股票的交割單)是很難找到的，因此打贏官司獲得賠償?shù)目赡苄圆淮蟆?/p>

　　他同時(shí)認(rèn)為，目前銀行理財(cái)產(chǎn)品出現(xiàn)的問(wèn)題，與金融體系的分業(yè)監(jiān)管有關(guān)，因此他建議金融監(jiān)管委員會(huì)(即證監(jiān)會(huì)、銀監(jiān)會(huì)、保監(jiān)會(huì)合并)早日成立，系統(tǒng)地完成金融產(chǎn)品在各個(gè)運(yùn)行時(shí)期的監(jiān)督工作。

　　商報(bào)記者 崔呂萍